Рейтинг инвестиционных компаний в Екатеринбурге

В рейтинге брокерских компаний участвуют местные и федеральные профессиональные участники фондового рынкав Свердловской области, имеющие лицензию на осуществление брокерской деятельности. Участники разделены на местные компании, федеральные компании, местные банки и федеральные банки. Федеральные профучастники фондового рынка предоставили данные по деятельности структурных подразделений в Екатеринбурге и Свердловской области.

Основной ранжирующий показатель — оборот от брокерской деятельности в 1 п/г 2013 г., млн руб. Дополнительные ранжирующие показатели — общее количество клиентов на 01.07.13, размер собственных средств на 01.10.13, млн руб.

Принятые сокращения: Н/д — нет данных, В/р — вне ранжирования.

Автор: ТОП-лист от 11 ноября 2013 г. подготовила Елена Казанцева.

Рейтинг брокерских компаний по обороту от брокерской деятельности в 1 п/г 2013 г.

№	Название	Оборот от брокер ской деятель ности в 1 п/г 2013 г., млн руб.	Структура оборота от брокерской деятельности по видам сделок в 1 п/г 2013 г., млн руб.			Выручка от брокер ской деятель ности и сопутст вующих услуг в 1 п/г 2013 г., млн руб.	Кол-во штатных сотруд ников в Екате ринбурге на 01.10.13	Рейтинг надежности
№	Название		Бир жевые сделки	Внебир жевые сделки	Сделки со сроч ными контрак тами		Кол-во штатных сотруд ников в Екате ринбурге на 01.10.13	Рейтинг надежности
Местные компании
1	«Уником Партнер» Кузьмин Игорь Владимирович	301 801	190 276	2	111 523	н/д	54	А / «Экс перт РА»
в/р	Финансовое ателье GrottBjorn Лебедев Виктор Юрьевич	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	-
в/р	«УРВБ-Финансы» Шустов Сергей Леонидович	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	-
Федеральные компании
1	ИК «ФИНАМ»* Междаева Елена Валерьевна	62 688	62 688	0	0	н/д	8	АА+ / НРА
2	«АТОН», Екатеринбургский филиал Чирков Константин Алексеевич	34 330	5 844	272	28 214	9,5	7	B2/NP / Moody’s
в/р	«БД Открытие», филиал в Екатеринбурге Немихин Виктор Сергеевич	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	ААА / НРА
Местные банки
1	УБРиР Соловьев Антон Юрьевич	226 224	203 445	0	22 779	н/д	72 743	B/B / Stan dard & Poor’s, АА / НРА
Федеральные банки
1	Уральский банк Сбербанка России Черкашин Владимир Алексеевич	110 000 **	н/д	н/д	н/д	5,2	10 565 ***	BВB / Stan dard & Poor’s

* Представителем «Инвестиционной компании «ФИНАМ» в Екатеринбурге является «КГ «Аудит». ** Собственные расчеты «ДК». *** Общее количество сотрудников банка.

Лидеры по количеству клиентов*

№	Название	Общее кол-во клиентов на 01.07.13	Структура кол-ва клиентов по типу на 01.07.13		Кол-во активных клиентов на 01.07.13	Брокер ский оборот на 1 активного клиента в 1 п/г 2013 г., млн руб.	Активы на счетах клиентов на 01.07.13, млн руб.
№	Название	Общее кол-во клиентов на 01.07.13	Физи ческие лица	Юриди ческие лица	Кол-во активных клиентов на 01.07.13		Активы на счетах клиентов на 01.07.13, млн руб.
Местные компании
1	«Уником Партнер»	3 289	3 177	112	269	1 122	810
Федеральные компании
1	ИК «ФИНАМ»	3 324	3 302	22	1 166	54	232
2	«АТОН», Екатеринбургский филиал	2 693	2 643	50	489	70	1 170
Местные банки
1	УБРиР	1 217	1 122	95	н/д	н/д	н/д
Федеральные банки
1	Уральский банк Сбербанка России	1 981	н/д	н/д	458	н/д	н/д

* В таблицу включены компании, которые предоставили данные по количеству активных клиентов.

Лидеры по размеру собственных средств

№	Название	Размер собственных средств на 01.10.13, млн руб.
Местные компании
1	Финансовое ателье GrottBjorn	288
2	«Уником Партнер»	162
3	УРВБ-Финансы»	55*
Федеральные компании
1	ИК «ФИНАМ»	5 225
2	Брокерский дом «ОТКРЫТИЕ»	1 288*
3	«АТОН»	571
Местные банки
1	УБРиР	16 835
Федеральные банки
1	Сбербанк России	1 905 000

* Данные Расчета размера собственных средств на 30.09.13 на официальном сайте компании.

Рейтинг инвестиционных компаний в Екатеринбурге 1

События года на рынке брокерских услуг

1. 2 сентября 2013 г. Московская биржа перешла на режим торгов Т+2 — режим торгов ценными бумагами с частичным предварительным депонированием средств клиентов и отсрочкой расчетов по сделкам на срок до двух дней после их совершения. По мнению экспертов, переход на режим Т+2 позволит интегрироваться в международную торговую систему, технологически конкурировать с другими мировыми торговыми площадками, а также повысить ликвидность фондового рынка России. Напомним, что подготовка к переходу на новый режим торгов велась в течение года. До сентября основная торговая сессия Московской биржи велась в режиме Т+0, при котором расчеты по сделке должны быть полностью завершены в день совершения сделки.

2. 1 сентября 2013 г. Федеральная служба по финансовым рынкам была упразднена. Полномочия ФСФР по нормативно-правовому регулированию, контролю и надзору в сфере финансовых рынков были переданы Банку России, на базе которого, в соответствии с федеральным законом Президента РФ, был создан мегарегулятор финансового рынка. Таким образом, в ведении мегарегулятора на сегодняшний день находятся рынок ценных бумаг, страховая и микрофинансовая деятельность, деятельность кредитных коопераций и рейтинговых агентств, а также инвестирование средств пенсионных накоплений.

3. 16 апреля 2013 г. Федеральная служба по финансовым рынкам утвердила Требования к составу собственных средств организаторов торговли, а также к порядку и срокам их расчета. По новым требованиям величина собственных средств определяется как сумма показателей бухгалтерского баланса: уставный капитал, собственные акции, выкупленные у акционеров, резервный капитал, переоценка внеоборотных активов, добавочный капитал, нераспределенная прибыль. Расчет осуществляется ежеквартально на дату составления бухгалтерского баланса.

4. С осени 2012 г. в компании «АТОН» происходили кадровые перестановки. Так, в октябре Виктор Долженко был назначен на должность директора Екатеринбургского филиала компании, а в феврале 2013 г. — на должность заместителя генерального директора компании, руководителя блока по работе с частными клиентами. На посту директора Екатеринбургского филиала г-на Долженко сменил Константин Чирков, ранее занимавший должность руководителя отдела по работе с частными клиентами филиала.

Рейтинг инвестиционных компаний в Екатеринбурге 2

Тренды рынка брокерских услуг

1. В 1-ом полугодии 2013 г. оборот от предоставления брокерских услуг крупнейшими компаниями Екатеринбурга и Свердловской области составил около 1 млрд руб., снизившись по сравнению с аналогичным периодом прошлого года в среднем примерно на 10%. Основной объем брокерских сделок — это биржевые сделки, которые занимают почти 70% от общего объема. Внебиржевые сделки и сделки со срочными контрактами занимают 28% и 2% соответственно.

2. Основные клиенты брокеров Екатеринбурга — частные лица. Так, на сегодняшний день доля клиентов — физических лиц крупнейших брокерских компаний Екатеринбурга находится на уровне 90%. И этот показатель сохраняется в течение последних 1,5-2 лет.

3. Объемы торговых операций на валютном рынке Московской биржи увеличивается. Эксперты объясняют это изменением правил в части доступа на валютный рынок Московской биржи в конце 2012 г., когда брокеры и их клиенты получили возможность иметь доступ к биржевым валютным торгам. Так, по итогам октября 2013 г. объем торгов на валютном рынке, по официальным сообщениям Московской биржи, увеличился по отношению к октябрю прошлого года на 26% и составил 13 818 млрд руб.

4. На рынке брокерских услуг наблюдается высокий уровень конкуренции. Это заставляет брокерские компании снижать стоимость услуг брокерского обслуживания, а также формировать новые инвестиционные продукты.

5. На рынок брокерских услуг оказывает существенное влияние законодательство РФ. Так, участники рынка считают, что поправки в налоговое законодательство, а именно — предоставление льготы по НДФЛ на операции с ценными бумагами может способствовать притоку на финансовые рынки частных клиентов.

Рейтинг инвестиционных компаний в Екатеринбурге 3

Прогнозы рынка брокерских услуг 2013 г.

Рейтинг инвестиционных компаний в Екатеринбурге 4

Земеров Дмитрий

заместитель генерального директора по правовым вопросам компании «Уником Партнер»

Положительную динамику рынка брокерских услуг в следующем году могут показать сегменты сделок в режиме торгов РЕПО, а также срочный рынок и валютный рынок Московской биржи благодаря появлению новых контрактов, а также сотрудничеству с зарубежными организаторами торговли на рынке ценных бумаг (прежде всего, NASDAQ и Deutsche Boerse). Последовательно увеличивается и объем торгов облигациями федерального займа. Упрощение правил листинга будет способствовать активизации числа размещений российских эмитентов (в основном госкомпаний в рамках реализации программы приватизации). Наконец, реализация качественных показателей развития финансовых рынков, предложенных в этом году профучастниками Банку России, в случае принятия повысит прозрачность финансового сектора и сделает его более доступным для всех инвесторов.

Рейтинг инвестиционных компаний в Екатеринбурге 5

Немихин Виктор

директор филиала в Екатеринбурге Брокерского дома «ОТКРЫТИЕ», региональный управляющий по УрФО

На рынке брокерских услуг Екатеринбурга и Свердловской области в ближайшем будущем, скорее всего, продолжится консолидация брокерского бизнеса на базе крупнейших профучастников. В случае принятия налоговых новаций в части унификации налогообложения финансовых инструментов логично ожидать определенного перетока средств части инвесторов из депозитов банков в инструменты финансовых рынков (в основном в облигации). В случае введения специальных инвестиционных счетов есть основания ожидать также увеличения количества клиентов, готовых инвестировать в более рисковые инструменты (акции, ETF) для решения своих конкретных задач (накопить на недвижимость, на пенсию и т. п.).

Рейтинг инвестиционных компаний в Екатеринбурге 6

Лебедев Виктор

директор Финансовое ателье GrottBjorn

В ближайшие пять лет существенных изменений на рынке брокерских услуг мы не прогнозируем. Однако считаем, что услуга прямого доступа на валютный рынок для юридических и физических лиц будет пользоваться все большей популярностью. Сейчас активно обсуждается введение льготы по НДФЛ на операции с ценными бумагами. Полагаем, что если поправки примут, то это будет способствовать повышению интереса к финансовым рынкам со стороны физических лиц. Оптимизация валютного законодательства может способствовать повышению привлекательности Валютной секции Биржи. Именно Валютный рынок должен стать драйвером роста и источником новых клиентов на финансовых рынках.

Инструменты, доступные клиентам брокерских компаний Екатеринбурга

Название	Инструменты, доступные клиентам на 01.01.13
«АТОН»	Commodity, DR, акции, валюта, вексель, государственные облигации, деньги, драгметаллы, евробонды, земельный пай, минфиновки, облигации, опционы, паи, ПИФ, права, фьючерсы
Брокерский дом «Открытие»	TSLab, Cofite, OptionsWorkshop, Qatch, XTick Extreme, OptionLab, Volfix, краткосрочные инвестиции с фиксированной доходностью, размещение ценных бумаг под фиксированный процент, заем под обеспечение ценными бумагами, торговые платформы (QUIK, PocketQUIK, iQUIK, WebQUIK, iQUICK HD, QUICK Android, MetaTrader), услуга Личный брокер, модельные портфели, структурные продукты, доверительное управление, ПИФы, депозитарные услуги
Сбербанк России	Акции, корпоративные облигации, государственные облигации, фьючерсные контракты, американские депозитарные расписки, глобальные депозитарные расписки, ITF, еврооблигации
УБРиР	Акции, облигации, фьючерсы, опционы
«Уником Партнер»	Акции, облигации, производные финансовые инструменты
ИК «ФИНАМ»	Акции, фьючерсы, Commodity, облигации, опционы, ETF, еврооблигации, CFD, валютные пары (FOREX), американские депозитарные расписки, металлы, нефть, газ, ПИФы
Финансовое ателье GrottBjorn	Акции, облигации, Российские депозитарные расписки, паи, облигации федерального займа, ИСУ, ETF, фьючерсы, опционы, USD, EUR, CNY (в режимах TOD, TOM)

Биржи, к которым предоставляют доступ брокерские компании Екатеринбурга

Название	Биржи
«АТОН»	Московская биржа, Euronext Brussels, Euronext Amsterdam, Euronext Paris, Euronext Lisbon, Афинская фондовая биржа, Венская фондовая биржа, Итальянская фондовая биржа, Мадридская фондовая биржа, Фондовая биржа Хельсинки, London IOB, London SETS, Фондовая биржа Осло, SWX Europe, Варшавская фондовая биржа, Xetra Germany, Копенгагенская фондовая биржа, Стокгольмская фондовая биржа, Ирландская фондовая биржа, NYSE, NASDAQ, Токийская фондовая биржа, Австралийская фондовая биржа, Сингапурская биржа, Гонконгская фондовая биржа
Брокерский дом «Открытие»	Московская биржа, Санкт-Петербургская международная товарно-сырьевая биржа, NYSE, NASDAQ, XETRA, LSE, Euronext Paris, Euronext Amsterdam, НКХ, Мосэнергобиржа
Сбербанк России	Московская биржа
УБРиР	Московская биржа, «ФБ ММВБ»
«Уником Партнер»	Московская биржа
Финансовое ателье GrottBjorn	Московская биржа, «ФБ ММВБ»
ИК «ФИНАМ»	Московская биржа, NYSE, NASDAQ, AMEX, London Stock Exchange, Frankfurt Stock Exchange (XETRA), Wiener Borse Stock Exchange, Toronto Stock Exchange, Toronto Venture Exchange, Mexican Stock Exchange, Euronext Amsterdam, Euronext Brussels, OMX Copenhagen, OMX Stockholm, OMX Helsinki, Euronext Lisbon, Milano Stock Exchange, Euronext Paris, Swiss Exchange, Madrid Stock Exchange, Oslo Stock Exchange, Биржа «Санкт-Петербург», CME, CBOE

Тарифы на обслуживание в брокерских компаниях Екатеринбурга

Компания / банк	Стоимость обслуживания на 01.11.13
Финансовое ателье GrottBjorn	Фондовый рынок — 0,01% от оборота, внебиржевой рынок — от 0,03% от оборота, срочный рынок — 0,25 руб./контракт, валютный рынок — 0,015% от оборота, сделки РЕПО по рынку
«АТОН»	Фондовый рынок — от 0,012% до 0,35% от оборота, внебиржевой рынок — 2,36 руб./сделка (по сделкам с ЦБ российских эмитентов), срочный рынок — от 1,18 руб./контракт + комиссия биржи, валютный рынок — от 0,0035% до 0,1% от оборота + комиссия биржи, международный рынок — 0,12% от суммы сделки (за совершение сделок на внебиржевом рынке с облигациями иностранных эмитентов, с еврооблигациями российских эмитентов), 0,21% от суммы сделки (за совершение сделок на внебиржевом рынке с ценными бумагами иностранных эмитентов)
УБРиР	Фондовый рынок — от 0,02% от оборота, срочный рынок — 0,5 руб./контракт, маржинальное кредитование — 12% годовых
«Уником Партнер»	Фондовый рынок — от 0,005% до 0,05% от оборота, внебиржевой рынок — 1,5% (не менее 2 500 руб.) от оборота, срочный рынок — 0,5 руб./контракт, маржинальное кредитование — от 0,04% до 0,06% в день
Сбербанк России	Фондовый рынок — от 0,006% до 0,165% от оборота (в зависимости от оборота), срочный рынок — 0,8 руб./контракт, сделки РЕПО — 13% годовых (на 35 дней), 17% годовых (на 105 дней), маржинальное кредитование — 10% годовых (денежные средства), 12% годовых (ценные бумаги)
ИК «ФИНАМ»	Фондовый рынок — тарифный план «Дневной» - от 0,009 до 0,035%, но не менее 41,3 руб., тарифный план «Фиксированный» - от 0,009% до 0,029% от оборота, тарифный план «Тест-Драйв» - 0,0177% от оборота тарифный план «Консультационный» - от 0,059% до 0,106% от оборота тарифный план «VIP» - 0,153% от оборота внебиржевой рынок — от 0,118 до 0,145% от оборота срочный рынок — тарифный план «Стандартный Фортс» – 0,45 руб./контракт (фьючерсный или опционный контракт посредством торговой системы), 0,0354% от суммы контракта (фьючерсный контракт посредством голосовой заявки или принудительного закрытия позиции), 2 руб./контракт (опционный контракт посредством голосовой заявки или принудительного закрытия позиции), валютный рынок — тарифный план «Дневной валютный» - от 0,009 до 0,035% тарифный план «Фиксированный валютный» - 3 540 руб., от 0,009% до 0,029% тарифный план «Тест-Драйв валютный» - 0,0177% тарифный план «Консультационный валютный» - от 0,059% до 0,106% тарифный план «VIP валютный» - 0,153% маржинальное кредитование — от 0,07% в день, до 16% годовых

Рейтинг инвестиционных компаний Екатеринбурга 2012

В рейтинге инвестиционных компаний участвуют профессиональные участники фондового рынка Екатеринбурга и Свердловской области, имеющие лицензию на осуществление деятельности профессионального участника рынка. Компании разделены на три группы по направлениям деятельности: брокерская и дилерская деятельность, доверительное управление и управление коллективными инвестициями.

Ранжирующий показатель — оборот от брокерской и дилерской деятельности в Екатеринбурге и Свердловской области в 2012 г., млн руб. (для группы брокерской и дилерской деятельности), объем средств в доверительном управлении в Екатеринбурге и Свердловской области на 01.01.13, млн руб. (для группы доверительного управления), оборот от управления коллективными инвестициями в Екатеринбурге и Свердловской области в 2012 г., млн руб. (для группы управления коллективными инвестициями).

Принятые сокращения: Н/д — нет данных, в/р — вне ранжирования.

Автор: ТОП-лист "ДК" от 15 апреля 2013 г. подготовила Елена Казанцева.

Как стать участником рейтинга? Свяжитесь с нами: kazanceva_e@ek.apress.ru

Рейтинг инвестиционных компаний по обороту от управления в 2012 г.

Брокерская и дилерская деятельность

№	Название	Оборот от брокерской и дилерской деятельности в Екатерин бурге и Свердловской области в 2012 г., млн руб.	Кол-во клиентов по брокерской деятельности в Екатерин бурге и Свердловской области на 01.01.13	Чистая прибыль в 2012 г., млн руб.	Размер собственных средств на 01.01.13, млн руб.	Кол-во специа листов, имеющих квалифи кационные аттестаты ФСФР, в Екатерин бурге на 01.01.13
1	УБРиР Соловьев Антон Юрьевич	2 601 963,3	110	839,7	12 868	35
2	«Уником Партнер» Кузьмин Игорь Владимирович	680 192,8	3 273	2,7	145,3	21
3	«Система Профит» Кирия Ираклий Георгиевич	142,2	0	0,5	44,6	6
4	«Инвестиционная компания «Благодать секъюритиз» Чащин Всеволод Владимирович	19,7	0	0,5	37,9	5
в/р	«УРВБ-Финансы» Шустов Сергей Леонидович	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д

Доверительное управление

№	Название	Объем средств в ДУ в Екатерин бурге и Сверд ловской области на 01.01.13, млн руб.	Кол-во клиентов по ДУ в Екатерин бурге и Сверд ловской области на 01.01.13	Мини мальная сумма для заключения договора ДУ, тыс. руб.	Чистая прибыль в 2012 г., млн руб.	Размер собственных средств на 01.01.13, млн руб.	Кол-во специа листов, имеющих квалифи кационные аттестаты ФСФР, в Екатерин бурге на 01.01.13
1	«Система Профит» Кирия Ираклий Георгиевич	141,3	137	3 000	0,5	44,6	6
2	«Управляющая компания» Мецгер Александр Альбертович	85	21	500	7,1	160,4	5
3	«Уником Партнер» Кузьмин Игорь Владимирович	30,5	22	100	2,7	145,3	21
4	УБРиР Соловьев Антон Юрьевич	30,4	193	50	839,7	12 868	35
5	«Инвестиционная компания «Благодать секъюритиз» Чащин Всеволод Владимирович	12,2	12	300	0,5	37,9	5
в/р	«УРВБ-Финансы» Шустов Сергей Леонидович	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д

Управление коллективными инвестициями

№	Название	Оборот от управления коллекти вными инвестициями в Екатерин бурге и Сверд ловской области в 2012 г., млн руб.	Кол-во клиентов по управ лению коллектив ными инвести циями в Екатерин бурге и Сверд ловской области на 01.01.13	Объем средств в управлении ПИФами на 01.01.13, млн руб.	Чистая прибыль в 2012 г., млн руб.	Размер собственных средств на 01.01.13, млн руб.	Кол-во специа листов, имеющих квалифи кационные аттестаты ФСФР, в Екатерин бурге на 01.01.13
1	«Управляющая компания» Мецгер Александр Альбертович	34	2 815	1 685,7	7,1	160,4	5
2	«Инвест-Урал» Шумило Сергей Иванович	7,4	2	7 594	3,9	89,8	3

В начало

ТОП-лист "ДК" от 10 декабря 2012 г.

В ТОП-листе участвуют профессиональные участники фондового рынка Екатеринбурга и Свердловской области, а также филиалы федеральных управляющих компаний, имеющие лицензию на осуществление деятельности профессионального участника рынка. Компании разделены на три группы по направлениям деятельности: брокерская и дилерская деятельность, доверительное управление и управление коллективными инвестициями. Федеральные компании предоставили данные по деятельности в Екатеринбурге.

Основной ранжирующий показатель — Оборот от брокерской и дилерской деятельности в Екатеринбурге и Свердловской области за 9 мес. 2012 г., млн руб. (для группы брокерской и дилерской деятельности), оборот от доверительного управления в Екатеринбурге и Свердловской области за 9 мес. 2012 г., млн руб. (для группы доверительного управления), оборот от управления коллективными инвестициями в Екатеринбурге и Свердловской области за 9 мес. 2012 г., млн руб. (для группы управления коллективными инвестициями). Дополнительные ранжирующие показатели — совокупный оборот по деятельности в качестве профессионального участника рынка ценных бумаг в Екатеринбурге и Свердловской области за 9 мес. 2012 г., млн руб.

Принятые сокращения А — компании расположены в алфавитном порядке. В/р — вне ранжирования. Н/д — нет данных, т.е. компания не предоставила данные.

Автор ТОП-лист подготовила Елена Казанцева

Брокерские и дилерские операции

№	Название	Оборот от брокер ской и дилерской деятель ности в Екатерин бурге и Свердлов ской области за 9 мес. 2012 г., млн руб.	Оборот от брокер ской и дилерской деятель ности в Екатерин бурге и Свердлов ской области в 2011 г., млн руб.	Кол-во зарегистри рованных индивиду альных брокерских счетов на 01.11.12	Структура кол-ва зарегистри рованных индивиду альных брокерских счетов на 01.11.12		Чистая прибыль за 9 мес. 2012 г., млн руб.	Год начала работы в Екатерин бурге
№	Название				Физи чес кие лица	Юрид ичес кие лица	Чистая прибыль за 9 мес. 2012 г., млн руб.	Год начала работы в Екатерин бурге
1	УБРиР Соловьев Антон Юрьевич	2 127 265	1 717 494	1 197	1 094	103	976	1990
2	«Уником Партнер» Кузьмин Игорь Владими рович	529 237	546 347	3 256	3 146	110	-24	1997
3	«УРВБ- Финансы» Шустов Сергей Леонидо вич	6 945*	н/д	17*	н/д	н/д	н/д	1997
4	«Система Профит» Кирия Ираклий Георгие вич	89	520 368	0	0	0	446	2006
5	«Инвести ционная компания «Благодать секъюритиз» Чащин Всеволод Владими рович	18	77 952	0	0	0	1 477	1997
в/р	«СИНАРА- ИНВЕСТ» Михеев Антон Валерье вич	н/д	н/д	62*	н/д	н/д	н/д	1993

* Данные РО ФСФР по УрФО.

Доверительное управление

№	Название	Оборот от довери тельного управле ния в Екатерин бурге и Свердлов ской области за 9 мес. 2012 г., млн руб.	Оборот от довери тельного управле ния в Екатерин бурге и Свердлов ской области в 2011 г., млн руб.	Объем средств в довери тельном управ лении в Екатерин бурге и Свердло вской области на 01.11.12, млн руб.	Кол-во клиентов по дове ритель ному управле нию в Екатерин бурге и Свердло вской области на 01.11.12	Чистая прибыль за 9 мес. 2012 г., млн руб.	Год начала работы в Екатерин бурге
1	«Уником Партнер» Кузьмин Игорь Владими рович	614	304	2	28	-24	1997
2	«Система Профит» Кирия Ираклий Георгие вич	348	729	139	135	0,5	2006
3	«Управ ляющая компания» Мецгер Александр Альберто вич	258	116	83	19	6	1994
4	УК «Альфа- Капитал» Яковлева Мария Сергеевна	82	231	162	46	н/д	2005
5	УБРиР Соловьев Антон Юрьевич	14	14	39	210	976	1990
6	«Инвести ционная компания «Благодать секъюритиз» Чащин Всеволод Владими рович	11	34	21	11	2	1997
в/р	«СИНАРА- ИНВЕСТ» Михеев Антон Валерье вич	н/д	н/д	н/д	4*	н/д	1993

* Данные РО ФСФР по УрФО.

Управление коллективными инвестициями

№	Название	Оборот от управления коллектив ными инвести циями в Екатерин бурге и Свердловс кой области за 9 мес. 2012 г., млн руб.	Оборот от управления коллектив ными инвести циями в Екатерин бурге и Свердловс кой области в 2011 г., млн руб.	Кол-во клиентов по управ лению коллектив ными инвести циями в Екатерин бурге и Свердло вской области на 01.11.12	Объем средств в управ лении ПИФами на 01.11.12, млн руб.	Чистая прибыль за 9 мес. 2012 г., млн руб.	Год начала работы в Екатерин бурге
1	УК «Альфа- Капитал» Яковлева Мария Сергеевна	2 553	4 285,0	732	92 978	н/д	2005
2	«Управ ляющая компания» Мецгер Александр Альберто вич	32	66	2 799	1 724	6	1994
в/р	«СИНАРА- ИНВЕСТ» Михеев Антон Валерье вич	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	1993

Лидеры по совокупному обороту

№	Название	Сово купный оборот от дея тельности в качестве професс иональ ного участника фондового рынка в Екатерин бурге и Свердлов ской области за 9 мес. 2012 г., млн руб.	Структура совокупного оборота от деятельности в качестве профессионального участника фондового рынка по направлениям деятельности в Екатеринбурге и Свердловской области за 9 мес. 2012 г., млн руб.				Сово купное кол-во клиен тов в Екате ринбу рге и Сверд ловской области на 01.11.12	Структура совокупного кол-ва клиентов по типу в Екатерин бурге и Свердло вской области на 01.11.12
№	Название		Брокер ская деятель ность	Дилер ская деятель ность	Дове ритель ное управ ление	Управ ление коллек тивными инвес тициями		Физи чес кие лица	Юрид ичес кие лица
1	УБРиР	2 127 279	657 064	1 470 201	14	0	1 407	1 304	103
2	«Уником Партнер»	529 851	522 170	7 067	614	0	3 284	3 174	110
3	«УРВБ- Финансы»	6 945*	6 945*	0	0	0	н/д	н/д	н/д
4	УК «Альфа- Капитал»	2 635	0	0	82	2 553	778	773	5
5	«СИНАРА- ИНВЕСТ»	1 197*	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д	н/д
6	«Система Профит»	437	0	89	348	0	141	116	25
7	«Управ ляющая компания»	290	0	0	258	32	2 818	2 809	9
8	«Инвести ционная компания «Благодать секъюритиз»	29	0	18	11	0	11	10	1

* Данные РО ФСФР по УрФО.

Тренды

1. По итогам 9 месяцев 2012 г. совокупный оборот профучастников фондового рынка, зарегистрированных в Екатеринбурге и Свердловской области, составил, по данным РО ФСФР по УрФО, почти 7 трлн руб., причем основная доля оборота (около 95%) приходится на брокерские и дилерские операции. Игроки рынка и дальше планируют зарабатывать на этих видах операций, а также считают перспективным предоставление услуги индивидуального доверительного управления.

2. Количество профучастников в Екатеринбурге и Свердловской области постепенно сокращается. Так, по данным РО ФСФР по УрФО на 1 ноября 2012 г. в области зарегистрировано и имеет лицензии на осуществление деятельности 22 компании, 10 из которых — инвестиционные компании, 10 — банки и 2 — регистраторы. Годом ранее в области было зарегистрировано 23 компании. Сокращение количества компаний эксперты объясняют, в первую очередь, ужесточением требований к участникам рынка.

3. Растет интерес к фондовому рынку со стороны частных инвесторов. Так, по итогам 9 месяцев 2012 г. рост количества частных клиентов у крупнейших профучастников по брокерскому направлению составил около 5%, а по доверительному управлению — около 15%.

4. В 2012 г. частные инвесторы начали проявлять интерес к консервативным стратегиям и структурным продуктам. Эксперты объясняют это тем, что стратегии данного типа позволяют получить доход выше классического банковского депозита с минимальным риском и без потери начального капитала.

5. Крупные кредитные организации начали выводить на рынок инвестиционные продукты для частных клиентов. Так, в начале 2012 г. Банк «ОТКРЫТИЕ» запустил линейку инвестиционных вкладов, сочетающих в себе классические банковские вклады и инвестирование в рынок ценных бумаг или ПИФы. А Сбербанк России начал развивать направление Wealth Management (управление благосостоянием), в рамках которого предлагает частных клиентам инвестиционные продукты, в том числе и управление активами.

Прогнозы

Константин Кирпичев

начальник управления продаж и маркетинга УК «Райффайзен Капитал»

Учитывая традиционную цикличность фондовых рынков, а также принимаемые антикризисные меры со стороны Центральных Банков ведущих стран мира, мы ожидаем роста рынка акций в следующем году. Предпосылки к этому, конечно, есть. Другое дело, что следует аккуратно подходить к формированию портфелей, — стараться уделять больше внимания диверсификации средств между разными классами активов (акции, облигации, депозиты, золото). Волатильность на рынках сохранится еще долгое время и чтобы обезопасить себя, нужно быть внимательнее к выбору инструментов. Даже в 2012 г. ряд активов, традиционно относящихся к рисковым, принес более высокую доходность инвесторам. К примеру, потребительский сектор демонстрирует двузначную доходность. То же золото, несмотря на волатильную динамику внутри года, растет на 10% (в долларовом выражении).

Всеволод Чащин

директор «Инвестиционной компании «Благодать секъюритиз»

В будущем кардинально изменится мнение о справедливости для миноритарных акционеров в связи с принятием правовых норм регулирующих деятельность эмитентов ценных бумаг, а именно — положения об аффилированности, об ответственности лиц, уполномоченных выступать от имени эмитента ценных бумаг, ответственность лиц определяющих действия эмитента, ответственность лиц контролирующих эмитента ценных бумаг. Также исчезнет оффшорный барьер для миноритариев, а персональная ответственность контролирующего лица сделает финансовые рынки цивилизованными. Все это в целом улучшит инвестиционный климат и создаст баланс интересов мажоритарных и миноритарных акционеров. В связи с налоговыми новациями в 2013 г. произойдет расширение предоставления услуг доверительного управляющего как по масштабам, так и по новым направлениям, появится потребность в новой услуге — проводник на российский рынок владельцев небольших объемов капитала в компании малой капитализации.

Дмитрий Земеров

заместитель генерального директора по правовым вопросам компании «Уником Партнер»

В настоящее время происходит обсуждение вопросов о реализации реформы регулирования финансовых рынков. С одной стороны, появление мегарегулятора будет способствовать разработке единых правил для всех участников финансовой сферы. С другой стороны, существует вероятность распространения строгого контроля, осуществляемого Банком России в отношении коммерческих банков, на традиционных участников рынка ценных бумаг без учета необходимости диалога регулятора и компаний в целях эффективного и оперативного управления динамичными отношениями сектора. В активной фазе находится соединение сервисов ММВБ и РТС. Объединенный организатор торговли на рынке ценных бумаг осуществляет переход к новому режиму торгов Т+2, который является более удобным для инвесторов, а также готовится к упрощению процедур допуска выпусков ценных бумаг к торгам и введению новых биржевых индексов. Кроме того, планируется, что уже в марте 2013 г. должен полностью начать работу Национальный расчетный депозитарий, который будет заниматься учетом прав на ценные бумаги в соответствии с общепринятыми международными стандартами.

Виктор Долженко

директор Екатеринбургского филиала компании «Атон»

Рынок управления инвестиций находится в сложном состоянии уже несколько лет. И здесь я разделяю мнение одного из экспертов, который сказал, что хуже уже некуда и скорее на рынке управления активами должны запуститься какие-то механизмы самосохранения и начало нового этапа развития либо же рынок должен исчезнуть. За последнее время мы увидели несколько федеральных законодательных инициатив, которые говорят о том, что рынок ценных бумаг для государства важен.

БД Открытие

В начало